Por outro lado, renunciar significa simplesmente renunciar ao direito. Nesse caso, o exportador renuncia a seus direitos devidos em uma data futura, em troca de pagamento imediato em dinheiro, com um desconto acordado, ao forfaiter.
O primeiro e mais importante ponto de distinção entre esses dois termos é que o factoring pode ser com ou sem recurso, mas o forfaiting é sempre sem recurso. Dê uma olhada neste artigo, para saber mais algumas diferenças entre factoring e forfaiting.
Gráfico de comparação
| Base para Comparação | Factoring | Forfaiting |
|---|---|---|
| Significado | Factoring é um acordo que converte seus recebíveis em dinheiro pronto e você não precisa esperar pelo pagamento dos recebíveis em uma data futura. | Forfaiting implica uma transação em que o forfaiter compra reclamações do exportador em troca de pagamento em dinheiro. |
| Prazo de vencimento de recebíveis | Envolve contas a receber de vencimentos curtos. | Envolve contas a receber de vencimentos de médio a longo prazo. |
| Bens | Contas a receber de mercadorias ordinárias. | Contas a receber de bens de capital. |
| Financiar até | 80 a 90% | 100% |
| Tipo | Recurso ou Não Recurso | Não recorrer |
| Custo | Custo de factoring suportado pelo vendedor (cliente). | Custo do forfaiting suportado pelo comprador ultramarino. |
| Instrumento Negociável | Não lida em instrumento negociável. | Envolve lidar em instrumento negociável. |
| Mercado secundário | Não | sim |
Definição de Factoring
O factoring é definido como um método de gestão de dívida escritural, em que um negócio recebe adiantamentos contra contas a receber, de um banco ou instituição financeira (chamado como um fator). Existem três partes no factoring ou seja, devedor (comprador de mercadorias), o cliente (vendedor de mercadorias) e o factor (financiador). Factoring pode ser recurso ou não recurso, divulgado ou não divulgado.
Processo de Factoring
Em um arranjo de factoring, em primeiro lugar, o mutuário vende recebíveis comerciais ao fator e recebe um adiantamento contra ele. O adiantamento concedido ao mutuário é o valor remanescente, ou seja, uma certa porcentagem do crédito é deduzida como margem ou reserva, a comissão do fator é retida por ele e os juros sobre o adiantamento. Depois disso, o mutuário encaminha as cobranças do devedor ao fator para liquidar os adiantamentos recebidos.
Definição de Forfaiting
Forfaiting é um mecanismo no qual um exportador renuncia a seus direitos de receber pagamento contra os bens entregues ou serviços prestados ao importador, em troca do pagamento instantâneo em dinheiro de um forfaiter. Desta forma, um exportador pode facilmente transformar uma venda a crédito em dinheiro, sem recorrer a ele ou ao seu falsificador.
Processo de Forfaiting
O forfaiter é um intermediário financeiro que fornece assistência no comércio internacional. É evidenciado por instrumentos negociáveis, ou seja, letras de câmbio e notas promissórias. É uma transação financeira, ajuda a financiar contratos de médio e longo prazo para a venda de recebíveis de bens de capital. No entanto, no presente, o forfaiting envolve recebíveis de vencimentos curtos e grandes quantias.
Principais diferenças entre factoring e forfaiting
As principais diferenças entre factoring e forfaiting são descritas abaixo:
- Factoring refere-se a um acordo financeiro em que o negócio vende suas contas a receber para o fator (banco) e recebe o pagamento em dinheiro. O Forfaiting é uma forma de financiamento à exportação, na qual o exportador vende a reclamação de recebíveis comerciais ao infrator e recebe um pagamento imediato em dinheiro.
- Factoring lida no recebível que se vencer dentro de 90 dias. Por outro lado, Forfaiting ofertas no contas a receber cuja maturidade varia de médio para longo prazo.
- Factoring envolve a venda de recebíveis em bens comuns. Por outro lado, a venda de recebíveis em bens de capital é feita no forfaiting.
- Factoring fornece financiamento de 80-90%, enquanto forfaiting fornece financiamento de 100% do valor da exportação.
- Factoring pode ser recurso ou não recurso. Por outro lado, forfaiting é sempre sem recurso.
- O custo de factoring é incorrido pelo vendedor ou cliente. Forfaiting custo é incorrido pelo comprador no exterior.
- Forfaiting envolve lidar com instrumentos negociáveis como letras de câmbio e nota promissória que não é no caso de Factoring.
- Em factoring, não há mercado secundário, enquanto no forfaiting mercado secundário existe, o que aumenta a liquidez em forfaiting.
Conclusão
Como já discutimos, o factoring e o forfaiting são dois métodos de financiamento do comércio internacional. Estes são usados principalmente para garantir faturas pendentes e contas a receber. Factoring envolve a compra de todos os recebíveis ou todos os tipos de contas a receber. Ao contrário do Forfaiting, que é baseado em transação ou projeto.
